Twseyati – توصياتي
كنت مستثمرا جديدا، فلا بد أنك سترغب في الاستفادة من الميزات التي تقدمها بعض الصناديق. إليك الآن كل ما يتعلق بأنواع صناديق الاستثمار.
اكتسبت صناديق الاستثمار المشتركة شعبية كبيرة في الماضي القريب كقناة استثمار فعالة. ويعتمد اختيار النوع المناسب من الصناديق التي تناسب احتياجاتك الاستثمارية الخاصة على هدفك الاستثماري الأول. تعرف صناديق الاستثمار على أنها عبارة عن محفظة رأس مال تنتمي إلى العديد من المستثمرين الذين يشتركون فيها ويستفيدون منها بشكل جماعي. وتوفر هذه الصناديق مجموعة أوسع من الفرص الاستثمارية لمساهميها. كما أنها تمنح للمستثمرين فرصة الاستفادة من خبرات إدارية كبيرة، خاصة للمستثمرين الجدد والمبتدئين.
هناك عدة أنواع من صناديق الاستثمار. سنساعدك في هذه المقالة على معرفة هذه الأنواع وفهم كل ما يتعلق بها من حيث الهيكلة وفئة الأصول وهدف الاستثمار والتخصص والمخاطر بالإضافة إلى طريقة الإدارة.
أنواع صناديق الاستثمار
أنواع صناديق الاستثمار حسب الهيكلة
الصناديق المفتوحة: هي الصناديق التي تكون فيها الوحدات مفتوحة للشراء أو الاسترداد خلال العام. تتم جميع عمليات الشراء / الاسترداد لوحدات الصندوق هذه وفقًا لصافي الأصول السائدة. في الأساس، ستسمح هذه الصناديق للمستثمرين بالاستمرار في الاستثمار طالما يريدون ذلك، حث لا توجد قيود على المبلغ الذي يمكن استثماره في الصندوق. تميل أيضًا هذه الصناديق إلى أن تدار بنشاط، مما يعني أن هناك مدير صندوق يهتم باختيار الأصول التي سيتم الاستثمار فيها. تفرض هذه الصناديق أيضًا رسومًا يمكن أن تكون أعلى من تلك التي تفرضها الصناديق المدارة بشكل سلبي بسبب الإدارة النشطة.[1]
يعد هذا النوع من صناديق الاستثمار مثاليا لأولئك الذين يريدون الاستثمار مع السيولة لأنهم غير ملزمين بأي فترات استحقاق محددة. مما يعني أنه يمكن للمستثمرين سحب أموالهم في أي وقت يريدون، وبالتالي منحهم السيولة التي يحتاجونها.
الصناديق المغلقة: هي الصناديق التي يمكن شراء الوحدات فيها فقط خلال فترة العرض الأولية. ولا يمكن استرداد الوحدات إلا في تاريخ استحقاق محدد. لتوفير السيولة، غالبًا ما يتم إدراج هذه الوحدات للتداول في البورصة. على عكس الصناديق المشتركة المفتوحة، فبمجرد شراء الوحدات أو الأسهم، لا يمكن إعادة بيعها إلى الصندوق المشترك وبدلاً من ذلك يجب بيعها من خلال سوق الأسهم بالسعر السائد للأسهم.
الصناديق الفاصلة: هي الصناديق التي تتمتع بخصائص الصناديق المفتوحة والمغلقة معا، حيث يتم فتحها لإعادة شراء الأسهم على فترات مختلفة خلال مدة الصندوق. وتقدم شركة إدارة هذه الصناديق فرصة إعادة شراء الوحدات من مالكي الوحدات الحاليين خلال نفس هذه الفترات. إذا رغب مالكو الوحدات في ذلك، فيمكنهم حينها بيع الأسهم للصندوق.
أنواع الصناديق حسب فئة الأصول
صناديق الأسهم: هي الصناديق التي تستثمر في الأسهم، أسهم الشركات. تعتبر هذه الصناديق عالية المخاطر، ولكنها تميل أيضًا إلى توفير عوائد عالية. يمكن أن تشمل صناديق الأسهم الصناديق المتخصصة مثلا في أسهم البنية التحتية والسلع الاستهلاكية سريعة الحركة والخدمات المصرفية، على سبيل المثال لا الحصر. تكون هذه الصناديق مرتبطة بالأسواق، وبالتالي فهي تتعرض لقدر معين من التقلب
